IL RENDICONTO FINANZIARIO SECONDO I PRINCIPI CONTABILI INTERNAZIONALI

Presentazione sul tema: "IL RENDICONTO FINANZIARIO SECONDO I PRINCIPI CONTABILI INTERNAZIONALI"— Transcript della presentazione:

1 IL RENDICONTO FINANZIARIO SECONDO I PRINCIPI CONTABILI INTERNAZIONALI
IAS 7 Dott.ssa Donatella BUSSO Torino, 2 marzo 2006

2 AGENDA Significato Schema Attività operativa Attività di investimento
Attività di finanziamento Alcuni esemplificazioni Alcuni casi reali

3 1. SIGNIFICATO Documento che espone tutti i flussi di cassa in entrata ed in uscita avvenuti in un determinato esercizio Serve per capire se l’impresa : Genera liquidità oppure la assorbe Quali fonti utilizza per ottenere liquidità In che modo utilizza il denaro Quali conseguenze avrà la politica finanziaria di questo esercizio sui prossimi esercizi?

4 DISPONIBILITÀ LIQUIDE DISPONIBILITÀ LIQUIDE
1. SIGNIFICATO DISPONIBILITÀ LIQUIDE 1/1 DISPONIBILITÀ LIQUIDE 31/12 Incremento di 30 100 130 Rendiconto finanziario Entrate di cassa 1.000 Uscite di cassa 970 Incremento di Liquidità 30

5 2. SCHEMA DA IAS 7 Per il Codice Civile italiano, non è un documento obbligatorio Per i principi contabili internazionali (IAS/IFRS) è un documento obbligatorio  SCHEMA PRECISO E RIGIDO Il principio contabile internazionale sul rendiconto finanziario è lo IAS 7 – CASH FLOW STATEMENT

6 2. SCHEMA DA IAS 7 …. ENTRATE/USCITE DA ATTIVITÀ OPERATIVA …… (A) ENTRATE/USCITE DA ATTIVITÀ DI INVESTIMENTO …… (B) ENTRATE/USCITE DA ATTIVITÀ FINANZIARIA …… (C) FLUSSO DI CASSA DEL PERIODO (D) = (A) + (B) + (C) …… (D) DISPONIBILITÀ LIQUIDE ED EQUIVALENTI INIZIALI …… (F) DISPONIBILITÀ LIQUIDE ED EQUIVALENTI FINALI (G) = (F) + (D) …… (G) …. …. +30 100 130

7 VEDI SCHEMI DISTRIBUITI
2. SCHEMA DA IAS 7 Due modelli di rendiconto finanziario Rendiconto finanziario metodo diretto Rendiconto finanziario metodo indiretto VEDI SCHEMI DISTRIBUITI

8 3. ATTIVITÀ OPERATIVA Incassi derivanti dalla vendita di prodotti e dalla prestazione di servizi Pagamenti a fornitori per l’acquisto di materie prime, semilavorati, merci e servizi Pagamenti a, e per conto di, lavoratori dipendenti Pagamenti e rimborsi di imposte sul reddito Indica la capacità dell’impresa di generare denaro con l’attività tipica (incassi da clienti al netto di tutti i pagamenti a fornitori e dipendenti) TUTTE le imprese dovrebbero generare denaro con l’attività operativa Il denaro generato serve per: Pagare i nuovi investimenti (impianti, macchinari, brevetti) Rimborsare debiti Pagare dividendi

9 4. ATTIVITÀ DI INVESTIMENTO
Pagamenti per acquisti e incassi per vendite di immobili, impianti e macchinari, beni immateriali e altri beni immobilizzati Pagamenti per acquisizioni e incassi per vendite di titoli a reddito fisso, partecipazioni, ecc. Pagamenti e incassi per prestiti fatti a terzi Rappresenta il flusso netto di entrate/uscite relative agli investimenti dell’impresa Le imprese che OGGI investono (uscite di cassa) pongono le premesse per avere DOMANI maggiori entrate (es.: dall’attività operativa per incremento delle vendite)

10 5. ATTIVITÀ FINANZIARIA Incassi per emissione di azioni (AUMENTI DI CAPITALE SOCIALE) Incassi derivanti dall’emissione di obbligazioni Incassi per ottenimento di prestiti, mutui e altri finanziamenti a breve o a lungo termine Pagamenti per rimborsi di prestiti Pagamenti per pagamento di dividendi Rappresenta il flusso netto di entrate/uscite relative all’ottenimento di risorse finanziarie da soggetti terzi (SOCI E CREDITORI) Le imprese che OGGI ottengono risorse (es. dalle banche) DOMANI le dovranno restituire. In che modo?

11 6. ALCUNI ESEMPLIFICAZIONI
IMPRESA A Investimenti in macchinari e brevetti ATTIVITÀ OPERATIVA ATTIVITÀ DI INVESTIMENTO ATTIVITÀ FINANZIARIA + 530 FLUSSO DI CASSA DEL PERIODO + 30 DISPONIBILITÀ LIQUIDE INIZIALI 100 DISPONIBILITÀ LIQUIDE FINALI 130 Finanziamento bancario a 10 anni

12 6. ALCUNI ESEMPLIFICAZIONI
IMPRESA B ATTIVITÀ OPERATIVA - 600 ATTIVITÀ DI INVESTIMENTO -- ATTIVITÀ FINANZIARIA + 630 FLUSSO DI CASSA DEL PERIODO + 30 DISPONIBILITÀ LIQUIDE INIZIALI 100 DISPONIBILITÀ LIQUIDE FINALI 130 Scoperto di conto corrente bancario

13 6. ALCUNI ESEMPLIFICAZIONI
IMPRESA C Vendita “gioielli di famiglia” ATTIVITÀ OPERATIVA ATTIVITÀ DI INVESTIMENTO + 500 ATTIVITÀ FINANZIARIA + 530 FLUSSO DI CASSA DEL PERIODO + 30 DISPONIBILITÀ LIQUIDE INIZIALI 100 DISPONIBILITÀ LIQUIDE FINALI 130 Scoperto di conto corrente

14 6. ALCUNI ESEMPLIFICAZIONI
IMPRESA D Investimenti in macchinari e brevetti ATTIVITÀ OPERATIVA ATTIVITÀ DI INVESTIMENTO 600 ATTIVITÀ FINANZIARIA - 400 FLUSSO DI CASSA DEL PERIODO + 30 DISPONIBILITÀ LIQUIDE INIZIALI 100 DISPONIBILITÀ LIQUIDE FINALI 130 Rimborso di un debito contratto qualche anno fa

15 7. ALCUNI CASI REALI Campari Eni