CONSUMER CONFIDENCE IN TURCHIA INDICE DI FIDUCIA E TREND DEI CONSUMI Roberto Pedretti General Manager Nielsen Turchia 28 marzo 2014 #BusinessRetailTurchia

Copyright ©2013 The Nielsen Company. Confidential and proprietary. 2 TURKEY The East-West Intersection Popolazione: 77 milioni Ha la piu’ giovane popolazione in Europa 2/3 della popolazione in Turchia ha meno di 40 anni 42% e’ anche sotto i 25! # mobiles: 69 milioni # di utenti internet: 34 milioni 16 ° Paese nella classifica mondiale per PIL (IMF)

Copyright ©2012 The Nielsen Company. Confidential and proprietary. 3 IN TURCHIA LIVELLO DI FIDUCIA PIÙ ALTO DELLA UE 73 Media europea 94 Media Globale Indice di fiducia Fonte: Nielsen Global Consumer Confidence Index Q4 2013

Copyright ©2012 The Nielsen Company. Confidential and proprietary. 4 ELEVATA PROPENSIONE AL CONSUMO 33% 47% 25% 48% 55% 37% 43% 38% 28% GIUDIZIO SULLE PROSPETTIVE LAVORATIVE NEI PROSSIMI 12 MESI GIUDIZIO SULLE PROPRIE FINANZE PERSONALI NEI PROSSIMI 12 MESI GIUDIZIO, CONSIDERATO IL MOMENTO ATTUALE, SULLA POSSIBILITA’ DI ACQUISTARE CIO’ CHE SI DESIDERA O DI CUI SI HA BISOGNO Situazione finanziaria buona per metà dei consumatori turchi e propensione al consumo superiore alla media UE e a quella globale % MOLTO BUONE+BUONE Fonte: Nielsen Global Consumer Confidence Index Q4 2013

Copyright ©2012 The Nielsen Company. Confidential and proprietary. 5 ELEVATA PROPENSIONE AL CONSUMO- TURCHIA 33% 40%40% 26%26% GIUDIZIO SULLE PROSPETTIVE LAVORATIVE NEI PROSSIMI 12 MESI GIUDIZIO SULLE PROPRIE FINANZE PERSONALI NEI PROSSIMI 12 MESI GIUDIZIO, CONSIDERATO IL MOMENTO ATTUALE, SULLA POSSIBILITA’ DI ACQUISTARE CIO’ CHE SI DESIDERA O DI CUI SI HA BISOGNO % MOLTO BUONE+BUONE Fonte: Nielsen Global Consumer Confidence Index Q % 43% 51% 45% % MOLTO BUONE+BUONE 48%48% 37% % MOLTO BUONE+BUONE Ma diversa in modo significativo tra Uomini e Donne

Copyright ©2012 The Nielsen Company. Confidential and proprietary. 6 MA I CONSUMATORI TURCHI SONO CONSAPEVOLI DELL’ATTUALE CONTESTO ECONOMICO DIFFICILE Pensi che il tuo Paese sia in recessione economica in questo momento? Pensi che il tuo Paese sarà fuori dalla recessione nei prossimi 12 mesi? Fonte: Nielsen Global Consumer Confidence Index Q4 2013

Copyright ©2012 The Nielsen Company. Confidential and proprietary. 7 ECONOMIA (12%) SICUREZZA DEL LAVORO (16%) AUMENTO BOLLETTE UTILITIES (12%) STABILITA’ POLITICA (7%) EDUCAZIONE FIGLI E/O WELFARE (10%) ECONOMIA (16%) EU Average- Q4 TURKEY-Q4 DEBITI (8%) SALUTE (10%) Fonte: Nielsen Global Consumer Confidence Index Q PRINCIPALI PREOCCUPAZIONI PER I PROSSIMI 6 MESI SICUREZZA POSTO DI LAVORO (13%) Situazione economica e sicurezza del posto di lavoro le preoccupazioni comuni con gli altri Paesi europei. Permangono, anche se su percentuali non elevate, timori legati alla situazione politica e al terrorismo. DEBITI (13%) Pertanto, un consumatore cauto TERRORISMO (7%)

Copyright ©2012 The Nielsen Company. Confidential and proprietary. 8 COME SONO CAMBIATE LE PREOCCUPAZIONI Q vs Q Economia Sicurezza posto di lavoro Debiti Stabilità politica Aumento bollette utilities Terrorismo Guerra Educazione dei figli Salute Equilibrio tra vita e lavoro Aumento prezzo carburanti 5% 25% 30% 35% 40% -30%-25%-20%-15%-10%-5%0%5%10%15% Change +/- Q Preoccupazioni in crescita Preoccupazioni in calo I piu’ grandi cambiamenti sono per preoccupazione su Economia e Stabilita’ Politica. Source: Nielsen Global Confidence Index Q4’2013

Copyright ©2012 The Nielsen Company. Confidential and proprietary. 9 39% Pagamento debiti/prestiti 34% Risparmio 28% Nuovi Abiti 25% Nuovi prodotti tecnologici 20% Intrattenimento fuori casa Il 18% dei cittadini turchi non ha denaro disponibile dopo aver soddisfatto i bisogni essenziali Fonte: Nielsen Global Consumer Confidence Index Q L’utilizzo del denaro disponibile dopo aver soddisfatto i bisogni essenziali SI PRIVILEGIA IL PAGAMENTO DEI DEBITI E IL RISPARMIO -5% Change+/- 44% -6%-6% -3%-3% Q % 27% 34% 24% 23% +1% +7%

Copyright ©2012 The Nielsen Company. Confidential and proprietary. 10 INDICE A VALORE 2013 (base 100 = 2006) MA LA TURCHIA È IL PAESE CON IL TASSO DI CRESCITA PIÙ ALTO NEL LARGO CONSUMO CONFEZIONATO INDICE A VOLUME 2013 (base 100 = 2006) Vendite di prodotti di Largo Consumo Confezionato in tutti I canali monitorati nei diversi Paesi (Ipermercati, Supermercati, Discount e negozi di Prossimità) Indice di sviluppo per Paese

Copyright ©2012 The Nielsen Company. Confidential and proprietary. 11 ANCHE NEL 2013 LA TURCHIA SI CONFERMA COME BEST PERFORMER Largo Consumo Confezionato – Trend delle vendite nell’ultimo anno per Paese Fonte: Nielsen FMCG Retail Panel

Copyright ©2012 The Nielsen Company. Confidential and proprietary. 12 TURCHIA Largo Consumo Confezionato – Trend delle vendite Fonte: Nielsen FMCG Retail Panel

Copyright ©2013 The Nielsen Company. Confidential and proprietary. 13 YTD Settembre 2013 Largo Consumo Confezionato Trend valore vs anno precedente Quota valore (%) LE BEVANDE ALCOLICHE E IL CONFECTIONARY SONO IN FORTE CRESCITA Turchia: quota a valore e trend dei comparti del food & beverage

Copyright ©2012 The Nielsen Company. Confidential and proprietary. 14 BASSA CONCENTRAZIONE DEL MERCATO DISTRIBUTIVO Fonte: Nielsen FMCG Retail Panel Quota dei Top 3 Retailers TurchiaEuropa In Turchia la concentrazione è molto più bassa che in Europa Nei prossimi anni, ci si aspetta che le fusioni incrementeranno la concentrazione Top 4 Retailers

Copyright ©2012 The Nielsen Company. Confidential and proprietary. 15 LE MARCHE CONFEZIONATE HANNO GRANDI SPAZI DI CRESCITA Source: Nielsen FMCG data integrated with TUIK household expenditure survey 2012 data Total Turkish Basket (w/o Tobacco) annual turnover (2012): 128 Bil TL (approx 40 Bil €) Traditional Trade - FMCG Modern Trade - FMCG Grocery Non Packaged 66% 19,7%19,7% 14,3%

Copyright ©2012 The Nielsen Company. Confidential and proprietary. 16 Source: AIS Nielsen ED HANNO ANCHE GRANDI SPAZI PER RAGGIUNGERE I CONSUMATORI Advertising Expenditure (,000 TL)

Copyright ©2012 The Nielsen Company. Confidential and proprietary. 17 Source: Advertising Association Conclusioni LA TURCHIA, UN PAESE GIOVANE, DINAMICO, IN CRESCITA LA CONFIDENZA E’ ALTA MA ANCHE LA CONSAPEVOLEZZA; IL RISULTATO E’ UN CONSUMATORE MATURO IL TARGET DONNA HA ANCORA MARGINI DI CRESCITA UNA DOMANDA FORTE PER OFFERTA DI VICINANZA (CONVENIENCE) LA MARCA HA SPAZI ANCORA ENORMI

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