Le Fondazioni : statuti e relativa operatività

Sintesi………. Enfasi sulle caratteristiche gestionali delle fondazioni e coerenza dello statuto con le finalità che si intende perseguire Le differenti tipologie di fondazioni Le anime gestionali delle fondazioni Focus sulle fondazioni italiane ed ex bancarie Alcune considerazioni

Enfasi sulle caratteristiche gestionali delle fondazioni e coerenza dello statuto Lerrore più frequente che si commette è quello di scegliere il contenitore giuridico (tipologia di fondazione e definizione dello statuto) senza aver prima individuato il modello operativo

Il modello operativo delle fondazioni cambia nel tempo per effetto di variabili diverse –Carenza (o esubero) di fondi –Fund raising finalizzato –Mutazione (esaurimento) della missione –Necessità di rincorrere opportunità di mercato o di finanziamento Enfasi sulle caratteristiche gestionali delle fondazioni e coerenza dello statuto

Alcuni esempi: –La prima fondazione americana di cui si ha notizia è della fine del 1700, ed aveva come missioneLassistenza ai giovani artiglieri sposati e di buon carattere –Le prime fondazioni Italiane sono costituite dai bottini di guerra delle crociate –La Ford Foundation ha per scopo il benessere dellumanità

Le fondazioni racchiudono un patrimonio per uno scopo operano con uno spettro temporale che guarda alleternità, mentre gli statuti sono ad orologeria, da qui la necessità di avere maglie larghe Enfasi sulle caratteristiche gestionali delle fondazioni e coerenza dello statuto

Il primo condizionamento che si riflette sullo statuto è legato alle caratteristiche del patrimonio di cui si dispone: –Finanziario/mobiliare –Immobiliare –Concessione di beni –Patrimonio grigio –Raccolte e collezioni Enfasi sulle caratteristiche gestionali delle fondazioni e coerenza dello statuto

Il patrimonio di una fondazione non è disponibile, mentre sono disponibili i frutti dellinvestimento del patrimonio Il fatto che ci sia o meno una autonomia di risorse finanziarie ha delle inevitabili ricadute sullo statuto e sulle tipologie di fondazione (pura, di partecipazione, orientata al fund raising, con o senza attività commerciale, con società strumentali, etc ) Enfasi sulle caratteristiche gestionali delle fondazioni e coerenza dello statuto

Le differenti tipologie di fondazioni Proposta di un modello di classifica: –Per variabili istituzionali –Per operatività

a) Fondazione di diritto civile Fondazioni classiche b) Fondazioni di prassi fond. di partecip. - fond. di partecip. - fond. comunitarie - fond. comunitarie c) Fondazioni di dir. Speciale - create ex-novo - create ex-novo - da trasformazioni - da trasformazioni Nuove Fondazioni Tipologie istituzionali

Oggetto di Osservazione Elementi caratterizzanti Settore di appartenenza a) Pubblico b) Privato c) Terzo Settore 1.formalmente costituita 2.soggetta ad un vincolo di non distribuzione degli utili 3.privata Tipologia organizzativa a)Organizzazione b) Azienda c) Impresa 1.attenzione alla legittimazione sociale 2.il valore dei risultati = utilità sociale prodotta 3.il valore economico residuale non è parametro di successo 4.particolare configurazione del soggetto economico (semi-proprietà) La Fondazione classica: Analisi Variabili istituzionali

Oggetto di Osservazione Elementi caratterizzanti Struttura economica a) Azienda di erogazione b) Azienda autoproduttrice c) Impresa sociale 1.esigenza di fund raising 2.la gestione patrimoniale rappresenta il fulcro delle combinazioni economiche (base del funding) 3.il legame tra il patrimonio disponibile e gli obiettivi perseguiti si pone in un logica inversa a quanto accade nel caso dellimpresa 4.equilibrio economico come vincolo di sopravvivenza e non come obiettivo La Fondazione classica:analisi delle variabili istituzionali

Criterio di classificazione Classe di appartenenza Dimensioni di complessità Profilo giuridico- istituzionale a) di diritto civile b) Fondazioni di prassi fondazioni di partecipazione - fondazioni di partecipazione - fondazioni - fondazioni comunitarie comunitarie c) di dir. Speciale - create ex-novo - create ex-novo - da trasformazioni - da trasformazioni 1.limportanza dellidea progettuale piuttosto che dello stock di patrimonio iniziale 2.particolare rapporto tra patrimonio disponibile e obiettivi perseguiti 3.attività di pianificazione strategica della raccolta fondi come attività di gestione caratteristica 4.attenzione alla attualità ed utilità degli scopi 5.maggior numero di attori partecipanti al governo 6.diverse tipologia di contributi Le nuove Fondazioni:(Università, Musei)

Le differenti tipologie di fondazioni distinte per operatività Le fondazioni si dividono in: –Fondazione del dare (granting o strategic giving) –Fondazioni del fare (operation) –Fondazioni del gestire (di supporto)

Le differenti tipologie di fondazioni distinte per operatività Conclusione sulle differente tipologie: –la tipologia operativa di fondazione da adottare è elemento da considerare necessariamente allinterno dello statuto

La governance delle fondazioni –La governance della fondazione è uno dei principali aspetti da prevedere allinterno dello statuto –La fondazione richiede normalmente una governance allargata per effetto della caratteristica della fondazione: Ci sono promotori ma non ci sono azionisti Chi siede nellassemblea e nel consiglio in rappresentanza dei promotori o degli stakeholder?

La governance delle fondazioni –Il promotore delliniziativa: si spossessa del bene fissa lo scopo della fondazione (modalità e destinatari) Lascia la gestione a terzi (rapporto di agenzia particolare) non pretende dividendi, ma chiede che venga rispettata la mission istituzionale

La governance delle fondazioni –Questo significa che si crea una platea di portatori di diritti e di interessi che influenzano la governance

La governance delle fondazioni Dipende dalla combinazione di una serie di elementi. –Promotore (pubblico o privato) –Ampiezza della missione –Vincolo di destinazione del patrimonio –Presenza di una normativa specifica –Numero di soggetti coinvolti (partnership) –Autonomia patrimoniale o ricorso al fund raising

Le anime gestionali della fondazione –Perché considerare gli aspetti gestionali per definire lo statuto di una fondazione: Il contenitore giuridico deve tenere conto della operatività Fondazione di partecipazione? Capitalizzata o sottocapitalizzata Di erogazione? Operativa?

Le anime gestionali della fondazione –Coesistono più anime gestionali nella fondazione a seconda della tipologia e dellorigine della stessa

La mappa logica Patrimonio per uno scopo Mission Statement Organi Gestione del Patrimonio Valori etici dichiarati Struttura Organizzativa e Processi Primari Modello Gestionale Attività Istituzionale Missione Valori Risultati Cosa Come Con quali risultati

La mappa logica Patrimonio per uno scopo Mission Statement Organi Gestione del Patrimonio Valori etici dichiarati Struttura Organizzativa e Processi Primari Modello Gestionale Attività Istituzionale Missione Valori Risultati Cosa Come Con quali risultati Le anime gestionali

La mappa logica Il patrimonio Fund raising Dotazione iniziale

La mappa logica Il patrimonio Fund raising Dotazione iniziale Investimento del patrimonio

La mappa logica Il patrimonio Fund raising Dotazione iniziale Investimento del patrimonio I frutti del patrimonio

La mappa logica Il patrimonio Fund raising Dotazione iniziale Investimento del patrimonio I frutti del patrimonio Attività istituzionale del dare del fare del gestire mix

La mappa logica e limpatto sullo statuto Il patrimonio Fund raising Dotazione iniziale Investimento del patrimonio I frutti del patrimonio Attività istituzionale del dare del fare del gestire mix

Limpatto sullo statuto delle anime gestionali Il patrimonio: –si può accettare in conto gestione o in conto patrimonio –si può accettare con vincolo di destinazione o con possibilità di trasformazione –Lattività di fund raising è prevista o preclusa e in quale forma

Limpatto sullo statuto delle anime gestionali Investimento del patrimonio: –Si possono realizzare società strumentali –Si possono realizzare Fondazioni di secondo livello –Linvestimento è assoggettato a vincoli (durata, tipologia di bene, rendimento, profilo etico)

Limpatto sullo statuto delle anime gestionali I frutti del patrimonio: –Previsti rendimenti minimi –Prevista la possibilità di erosione del patrimonio –Che cosa si prevede se il patrimonio scende sotto un certa soglia –Sono previsti accantonamenti rigidi per mantenere la congruità del patrimonio nel tempo

Limpatto sullo statuto delle anime gestionali Attività istituzionale: –Del dare, del fare, del gestire –Del fare da soli, del fare con altri –Quantum minimi assegnati –Scopi a cono stretto o a cono largo

Una prima conclusione sugli statuti di fondazione –Sono funzione di n elementi che vanno considerati tutti ex ante, –Gli statuti fotocopia non funzionano –E necessario prima definire il modello operativo e poi il contenitore giuridico –Normalmente si fa linverso